信托業風險防範與控製

從 1998年開始，[在溫州注冊香港公司服務]中國人民銀行對信托投資公司進行了清理整頓並重新登記，80多家資產質量較好的信托公司得以保留。在此過程中，國家還出台了一係列的法律、法規對信托活動進行規範和指導。信托業麵臨著空前的發展機遇，但此時我們更應保持清醒的頭腦，認真總結過去的經驗教訓，充分借鑒西方同行的成功經驗，在開拓新業務之前，首先建立一套健全的風險管理機製。

1.健全內部控製機製，防範化解金融風險。“千裏之堤，毀於蟻穴。”英國著名的百年銀行巴林銀行，由於缺乏內控機製，竟然毀於一個普通交易員之手。我國當前處於市場經濟發育初期，外部環境還沒有建立起一套成熟的市場規則體係，在這種條件下，信托投資公司必須勇於從自身做起，建立和健全內部控製機製，從而有效地防範風險，大幅度提高自身的經營管理水平。

（1）全員參與，製定信托機構風險控製製度。建立風險控製機製，首先要製度先行。必須在有利於防範風險的前提下製定業務計劃、操作規程和經營管理的各項規章製度。在領導體製上，要充分體現監事會的監督製約職能，對企業管理層的管理、決策活動違規風險進行有效的控製。動員全體員工，充分發現經營活動中各個環節所存在的風險，隻有全員參與風險控製，才能把各個部門，各個環節的工作聯係起來，上下一致，相互協調，形成一個嚴格防範風險的工作體係，將防範風險的工作落到實處。

（2）建立信托機構的風險控製機構，落實各級風險控製責任。風險控製作為信托機構的大事，必須要有專業的部門來抓。這個部門應直屬總經理管理，並定期向董事會匯報風險管理的工作。通過此部門把企業各部門、各環節的風險控製活動嚴密地組織起來，並使之責權明確、相互促進、協調統一，嚴格落實已製定的責任製度，並積極開展風險教育，組織群眾性的風險控製活動。

（3）建立內部風險控製機製要以預防為主，保證業務穩健運行。信托機構一旦發生業務風險，後果往往非常嚴重，輕則會使信譽受到嚴重的損失，重則會立即導致企業破產倒閉。因此信托機構要對經營風險實行嚴防死守的態度，把風險消滅在萌芽狀態。要實現信托機構內部組織體係的控製、資金交易風險的控製、衍生工具交易的控製、信貸資金風險的控製、基金風險的控製、會計係統的控製、授權授信的控製和計算機業務係統的控製等。全麵貫徹內部風險控製製度，確保國家法律、法規和央行監管規章的貫徹執行，確保將各種風險控製在規定的範圍之內，確保自身發展戰略與經營目標的全麵實施，並有利於防弊查錯，堵塞漏洞，消除隱患，保證業務的穩健運行。

（4）完善內部控製約束機製，建立合理規範的信托投資公司治理結構。信托企業內部控製的效率取決於其治理結構的合理與健全程度。信托公司治理結構是一種據此對公司進行管理與控製的體係，它規定了公司的董事會、經理層、股東和其他利害相關者的責任與權力分布，並且清楚地說明了決策時，所以遵循的規則與程序。信托企業隻有建立起了良好的治理結構，委托人與收益人才會對其樹立起高度的信心。股東的基本權利應包括：穩妥可靠的所有權登記辦法，可以轉讓和轉移自己的股份；及時、定期地獲取公司的有關信息；出席股東大會並投票；選舉董事會成員，參與公司利潤分紅。股東有權參與並了解有關公司重大變化的決定，在良好的公司治理結構中，內部人交易和濫用權利進行自我交易必須受到禁止，利害相關者的合法權益應當受到尊重，在其權益受到侵害時，應有機會得到補償。利害相關者應當能夠得到有關的信息。

（5）建立信托風險基金製度，提高防範係統風險的能力。在銀監會的領導和監督下，建立信托業基金製度。各信托機構應按每年實現利潤的一定比例提取，專款專存，統一交由銀監會管理。當信托機構整體出現係統性風險時，可用此基金挽救陷入經營困境的信托公司。金融風險防範與金融風險補償是相輔相成的，隻有建立了金融防範機製，又擁有金融風險補償的雄厚經濟實力，才能經受起金融風險的考驗，從而立於不敗之地。

（6）保證信托企業的信息透明度。作為公信力很強的信托企業，應建立起完善的信息披露製度，增強其內部信息的透明度。應當披露的重大信息至少應包括：信托財產的經營情況及財務狀況；信托企業自身的經營情況和財務狀況；公司的發展戰略和階段目標；公司股份的分布；高級管理人員的基本情況；可預見的風險因素；重大的關聯交易及對外擔保情況等重大事項。

2.健全信托法規，從外部控製信托業風險。信托業能夠健康地發展，必須要以法規來引導。在中國信托業發展的初期，信托立法滯後一直是困擾信托業界的一個極其重要的問題。20多年來，信托業一直在銀行、證券、保險的夾縫中生存，始終走不出整頓、發展、再整頓、再發展的怪圈。從這個意義上講，中國信托業的問題與困境實質上是一種製度性現象和政策性現象。因此，健全法規並與國際接軌是信托業的當務之急。

《信托法》已出台並實施，以法律手段來明確了信托的定義、信托的經營方針和業務範圍、信托機構設置條件和手續、信托機構審批權限、信托機構權利和義務；規定委托人、受托人和受益人之間的經濟利益關係。從而使信托經營者與管理者有章可循，有法可依，真正起到保障合法經營者權益，約束違法經營者不正當行為的作用。在這種有利形勢下，有關方麵應從中國實際情況出發，盡快建立信托業從事信托業務的相應配套法規，這樣有利於信托業能夠迅速依法開拓業務，不斷創新，創造出豐富的滿足人民多種需要的金融產品，也更有利於銀監會依法進行強有效監管，從外部有效控製信托業的風險。

總之，當前的信托業麵臨著一個曆史性的發展機遇，[在蘇州注冊香港公司服務]隻有珍惜這個機遇，內控與外製並舉盡力降低業內風險，中國的信托業才能最終走上一條可持續發展之路。