銀行成也房地產敗也房地產

　　新浪財經訊 由香港貿發局和中國企業(ye) 家雜誌社共同主辦的“中國企業(ye) 領袖年會(hui) -2010香港論壇”於(yu) 2010年5月19日-20日在香港舉(ju) 行。上圖為(wei) 招商銀行行長馬蔚華。

　　馬蔚華：幾位嘉賓講的都很好，我有一個(ge) 體(ti) 會(hui) ，作為(wei) 企業(ye) 管理者，不知未來者不能處理當下，不知宏觀者，不能解決(jue) 微觀的問題。銀行是微觀的，但是跟宏觀聯係太密切了，財政政策、貨幣政策、宏觀調控的每一步對銀行都會(hui) 產(chan) 生影響。作為(wei) 管理銀行者，一定要把握宏觀和趨勢。

　　最近我到內(nei) 地去了一次，一季度國內(nei) 的GDP增長達到了11.9%，去掉去年同期低的基數，仍然是比較高的增長。但是發生了結構性的變化，內(nei) 地中西部地區的增長高於(yu) 平均數，成都達到了18%。企業(ye) 的布局也發生了變化，一些過剩的產(chan) 業(ye) 和被調控的產(chan) 業(ye) 增速明顯下降。

　　在中國經濟增長最困難的問題不是增長的問題，而是結構調整的問題。今年雖然是積極的財政政策和適度寬鬆的貨幣政策，但是大家感覺到比較緊，就是結構調整起作用。作為(wei) 銀行，應該在結構調整中找到位置。因為(wei) 經濟的波動，市場的跌宕起伏，如果銀行要跟風的話，最終損失的還是銀行。銀行是受害者。

　　剛才柳總談到房地產(chan) ，這是大家最關(guan) 心的問題，前幾天在美國路演，沒有人問我銀行的問題，都是問國家的問題，中國未來的發展，房地產(chan) 是重要的支撐行業(ye) ，我認為(wei) 未來的20—30年，應該是非常重要的支柱行業(ye) ，帶動將近60個(ge) 行業(ye) 的發展。

　　在過去的實踐中，作為(wei) 銀行而言，成也蕭何，敗也蕭何，銀行很多的利潤來自於(yu) 房地產(chan) ，銀行的利潤也是來自於(yu) 房地產(chan) ，因為(wei) 銀行成為(wei) 宏觀調控首先的觸點。

　　作為(wei) 國家和政府來說，政府對房地產(chan) 的調控是希望經濟保持平穩的發展，作為(wei) 金融行業(ye) 來說，對房地產(chan) 業(ye) 也應該保持理性的支持。招商銀行就是這樣的，我們(men) 在過去十幾年中，對房地產(chan) 的支持是在市場熱的時候不要跟著熱，市場冷的時候也不要跟著冷，始終保持貸款6%左右，支持零售和按揭貸款，現在零售的比例是30%，其中有70%是按揭，現在不良率是千分之一左右，不要支持借貸款炒作和投機的人。這些人遇到調控的時候就成為(wei) 不良貸款，次貸危機的原因正因為(wei) 如此。既保證了發展又要避免宏觀調控。

　　內(nei) 地和香港共同的需求就是中小企業(ye) ，雖然中小企業(ye) 給了很多的政策，但是中小企業(ye) 融資難的問題還未根本的解決(jue) ，內(nei) 地銀行要從(cong) 製度上改變，去年和前年成立了擺脫原來體(ti) 製的機構，原來都是審查大中型企業(ye) 的，要求擔保抵押和資產(chan) 負債(zhai) 表，小企業(ye) 不一定不好。

　　我們(men) 成立了小企業(ye) 信貸中心，目前在全國成立了20多個(ge) ，對小企業(ye) 采取靈活的方式，叫做六項機製，擺脫了原有製度的缺陷，現在金融危機之後，監管單位對銀行資本充足率管的很嚴(yan) ，銀行專(zhuan) 門挑大的企業(ye) 和好的企業(ye) ，利率就下浮，同樣的資本消耗得到的回報率就低，因此支持中小企業(ye) ，選擇好的機製，利率可以上浮，同樣的資本回報率就很高。商業(ye) 銀行在金融危機時也要看到宏觀調控大的環境，也要把握未來的發展趨勢。

　　消費信貸方麵，長期以來西方抱怨中國和亞(ya) 洲國家高儲(chu) 蓄率，過去是高儲(chu) 蓄率，但是我們(men) 發現年輕人一代，沿海地區這種情況在發生變化，我們(men) 的信用卡是六、七年前搞的，當時很多人說不會(hui) 掙錢，因為(wei) 中國人不會(hui) 投資，我們(men) 做了八年的解放思想，實際上四年就盈利了，盈利的成分中有將近40%是透支的利息，就是有錢人和年輕人，這跟西方的消費是一致的，因此說明中國的消費信貸離不開世界大的趨勢，離不開中國香港和台灣地區，因此消費觀的改變帶來巨大的市場需求，推動經濟的發展，作為(wei) 銀行如何為(wei) 新的需求和消費的需求創造更多的產(chan) 品，這是銀行的機會(hui) 。