季末銀行大打攬存戰 返點高達百分之六

日前，央行為(wei) 防止節前節後存款過大波動，明確要求各銀行保持存貸比平穩，9月30日的存款餘(yu) 額與(yu) 10月8日的存款餘(yu) 額不能相差超過5％。商業(ye) 銀行突擊攬存及發售理財產(chan) 品以衝(chong) 高時點存款規模的動力減弱。

雖然央行對商業(ye) 銀行季末攬存早有預料，卻仍未能阻擋其追逐資金步伐。

然而，9月27日上海銀行間同業(ye) 拆放利率銀行開戶（Shibor）中短期品種大幅上揚，資金壓力顯而易見。與(yu) 此同時，部分中小商業(ye) 銀行為(wei) 確保季末存貸比考核達標，對9月29日、30日資金拆入甚至給出了高達6％。的返點。業(ye) 內(nei) 人士指稱，大行季末通常都有關(guan) 係戶存入現金，中小行也紛紛發售理財產(chan) 品，季末攬存已經是銀行業(ye) 操作的慣性思維，攬存大戰實為(wei) 不可避免。

中小銀行高價(jia) 返點

9月27日，上海銀行間同業(ye) 拆放利率中短期品種大幅上揚，隔夜利率漲幅接近100個(ge) 基點。隔夜利率跳漲95.92個(ge) 基點，報4.0550%；7天利率跳漲85.67個(ge) 基點，報4.6667%；2周利率上升53.83個(ge) 基點，報5.0358%；1個(ge) 月期利率下跌17.22個(ge) 基點，報5.7011%。其餘(yu) 品種變化甚微。

中國銀行一資金交易員表示，通常情況下，季末前一周都是資金活躍期，今年的情況尤甚。“這個(ge) 月本來存款增長就少，加上央行調整了存款準備金繳存範圍，凍結了大批資金。雖然在公開市場操作中也做了平滑處理，但是節後一周第二批存款準備金就要補交，現在各家銀行的資金都不寬裕。”

來自上海知名房企的財務總監張女士（化名）這兩(liang) 天已經在給某大行準備過節用的資金。按照合作的慣例，該企業(ye) 在季末都會(hui) 在大行存入2個(ge) 億(yi) 的流動資金，幫忙做大存款規模。作為(wei) 回報，銀行在對該企業(ye) 的信貸方麵一直都有優(you) 惠。

不止是對國有大行，幾乎所有的銀行都有不少上述此類關(guan) 係戶。隻不過，中小銀行的攬存能力相對較弱，部分仍然不能滿足存款規模要求，就隻能以高價(jia) 返點方式拆入資金。一城商行客戶經理表示，“公司已經下了考核任務，9月30日拆入的資金能給到6個(ge) 點（6％。）的返點，往年都沒這麽(me) 高的”。

理財銷售截至節前

2010年以來，存款衝(chong) 時點又有了新辦法。季末發售的理財產(chan) 品從(cong) 資金到賬至計息日開始總有幾天的時間，資金就放在存款賬戶上。理財產(chan) 品到期後則會(hui) 自動轉為(wei) 存款，這一前一後正好配合季末季初的存款資金需求。

根據銀率網公布的產(chan) 品統計顯示，截至9月27日上海地區在售的0-3個(ge) 月期人民幣理財產(chan) 品中，共計120隻產(chan) 品中有99隻產(chan) 品的銷售截止日在9月27-30日之間，有47隻產(chan) 品期限在30天之內(nei) 。

產(chan) 品期限最短的，是北京銀行2011年第38期“心喜”係列人民幣7天SHIBOR掛鉤保證收益理財產(chan) 品和德陽銀行2011年“旌喜一號”第15期人民幣理財產(chan) 品，均在9月29日截止，產(chan) 品期限為(wei) 8天，正好趕在十一節後到期。

一股份製商業(ye) 銀行資金運營中心理財產(chan) 品經理表示，銀行季末突擊攬存如果是擅自提高利率可以說是違規，而發售理財產(chan) 品的環境則寬鬆一些。“監管部門對此前銀行發售超短期產(chan) 品做高存款規模也做過規範指導，一周以內(nei) 的超短期理財產(chan) 品已經不多，但是搶在節前發售的短期產(chan) 品仍然很多。其他銀行都在做，就不會(hui) 有哪家甘願落後。”

上述人士表示，相比於(yu) 關(guan) 係企業(ye) 突擊存放資金或是高息攬存來說，用發售理財產(chan) 品來留住資金已經常態化了。特別是今年民間借貸火爆，很多銀行存款都流向了民間借貸，在長期負利率的情況下，銀行隻能用高收益的理財產(chan) 品留住一部分資金，民間融資事實上已經對銀行的業(ye) 務結構帶來衝(chong) 擊。