上海中小企業融資成本高 賺10元銀行拿4元

銀行借貸門檻高、民間融資利息高、用工成本節節攀升，一向以“穩健”著稱的上海中小企業(ye) ，如今正陷入融資成本增長、利潤增長放緩的困局。部分企業(ye) 利潤率僅(jin) 維持在3%~5%，甚至有企業(ye) 麵臨(lin) 虧(kui) 損停產(chan) 。患上資金饑渴症的中小企業(ye) 正苦不堪言，上海寶山區一家精密機械製造企業(ye) 負責人抱怨：“財務成本越來越高，賺10元錢，要給銀行4元，對中小型企業(ye) 來說，壓力太大了。”

融資成本上升

今年以來，我國中小企業(ye) 融資成本和貸款難度不斷加大，曾經以“穩健”稱譽的上海中小企業(ye) ，目前也普遍麵臨(lin) 著融資難、利潤下滑的盈利困境。

上海統計局最近抽樣調查了200家中小企業(ye) 的資金情況，涉及五金配件製造、服裝製造、電鍍加工、自動化儀(yi) 表製造、高新科技、精密儀(yi) 器製造、汽車用品製造與(yu) 銷售等多個(ge) 行業(ye) 。

調查結果顯示，今年上半年以來，上海奉賢區有半數以上的受訪企業(ye) 利潤總額同比下降或虧(kui) 損。青浦區受訪的29家企業(ye) 中，有18家表示盈利空間受一定程度擠壓。鬆江區30家受訪企業(ye) 中，有17家表示經營發展麵臨(lin) 困難，其中停工2家、半停工4家，另有9家麵臨(lin) 轉型。浦東(dong) 新區和崇明等區縣受訪的中小企業(ye) 也表示利潤不斷下降，一些企業(ye) 的利潤率僅(jin) 維持在3%~5%，部分甚至麵臨(lin) 虧(kui) 損停產(chan) 。

“目前銀行貸款利率上升，企業(ye) 貸款成本已達貸款額的11%以上，即使部分企業(ye) 有貼息項目（貼息2%）也要9%以上。”浦東(dong) 新區張江高科技園區的一家企業(ye) 表示，中小企業(ye) 貸款數量少、頻次多，融資服務成本明顯高於(yu) 大型企業(ye) 。寶山區一家精密機械製造企業(ye) 負責人則表示，中小企業(ye) 財務成本越來越高，壓力越來越大，賺10元錢，就要給銀行4元。

銀行信貸資金繼續向大城市、大企業(ye) 、大行業(ye) 集中，是不少中小企業(ye) 共同的感受。“往年隻要持設備購買(mai) 合同就能辦理抵押貸款，今年則必須憑房產(chan) 等實物才可以辦理貸款，而中小型企業(ye) 受規模、資產(chan) 的限製，一般較難符合銀行的貸款要求。”受訪的中小企業(ye) 明顯感受到，今年銀行的貸款條件更加嚴(yan) 格了。不僅(jin) 如此，中小企業(ye) 貸款手續繁瑣、需要準備的資料複雜、審核時間長，部分企業(ye) 即使貸到了款，由於(yu) 資金不能及時到位，還是嚴(yan) 重影響了企業(ye) 運營。

產(chan) 業(ye) 環境惡化

為(wei) 了獲得救命的貸款，有的企業(ye) 已經不太在乎利率的高低。短暫、冒險、高利率的民間融資，成為(wei) 一部分資金“饑渴”的中小企業(ye) 的最終選擇。

不過，由於(yu) 民間融資風險更大，利率更高，更多的中小企業(ye) 仍然選擇銀行為(wei) 融資的主要渠道，他們(men) 從(cong) 心底裏並不“認同”民間融資。據了解，這些企業(ye) 運用民間借貸或其他方式進行融資的，資金構成比例不到15%。主要是民間借貸月利率高達3%~5%（折算為(wei) 年利率大約在40%），遠高於(yu) 正常情況下銀行貸款利率。“有時候民間借貸成本甚至比企業(ye) 的收益更高！”有企業(ye) 表示。

當中小企業(ye) 資金麵緊張成為(wei) 普遍問題時，往往意味著“危險”的開始，企業(ye) 必須小心翼翼，時刻預防上遊供貨商或下遊客戶可能出現的資金鏈崩裂。

一家受訪企業(ye) 表示，資金緊張的局麵已開始波及上下遊產(chan) 業(ye) 鏈，並進一步惡化了市場環境。部分企業(ye) 原來可以依靠拖延原材料付款時間，來緩解流動資金短缺困境，在現在銀根緊縮的背景下，隻好采用銀行承兌(dui) 匯票的形式采購，使得企業(ye) 采購成本激增。部分供貨商原本可以賒銷的，現在必須帶款提貨。而款項不到位，資金使用成本上升，最終導致企業(ye) 到貨慢、生產(chan) 周期被拉長、產(chan) 供銷不平衡、資金鏈斷裂等一係列連鎖反應，進一步惡化了整個(ge) 產(chan) 業(ye) 環境。

多重壓力疊加

與(yu) 企業(ye) 融資難交織在一起的，還有成本增加、人民幣升值的壓力。

幾乎所有受訪的中小企業(ye) 都感受到了用工成本的增加。年初的“用工荒”已推漲了人力成本，有企業(ye) 反映，按照上海新公司標準繳納社保金後，公司社保交費每人每月預計將增加100到150元左右，累計算下來，上半年企業(ye) 的用工成本已上漲了20%~35%。

與(yu) 此同時，原材料價(jia) 格上漲也給企業(ye) 造成了困擾。受訪企業(ye) 認為(wei) ，原材料價(jia) 格上漲儼(yan) 然是目前影響企業(ye) 經營狀況的主要原因。上海奉賢區的一家企業(ye) 表示，今年上半年原材料價(jia) 格漲幅在5%~15%。鬆江區的企業(ye) 則明確表示：“原材料上漲後，企業(ye) 的生存出現了危機。”

成本增加了，產(chan) 品價(jia) 格卻漲不上去，是很多中小企業(ye) 的切膚之痛。據企業(ye) 反映，有的產(chan) 品一旦有漲價(jia) 苗頭，訂單便流向成本更低的江浙一帶，甚至向越南、柬埔寨、印度等國家轉移。部分企業(ye) 因為(wei) 已經有了比較穩定的上下遊流通渠道，提前簽訂了長達半年到一年、甚至更長期限的合同，因此在各項成本上升的形勢下，被“捆住了手腳”，不能通過調整售價(jia) 來轉嫁成本上漲的壓力。

令企業(ye) 糾結的還有人民幣升值給出口企業(ye) 帶來的匯兌(dui) 損失。“目前的匯率水平還是可以承受的，人民幣兌(dui) 美元的匯率在6.3~6.4，將是大部分企業(ye) 的承受上限，若進一步升值，企業(ye) 出口業(ye) 務將難以維係，甚至將直接麵臨(lin) 虧(kui) 損或停產(chan) 。”一些受訪企業(ye) 表示。