小企業貸款獲銀監會政策“鬆綁”

　　為(wei) 推動商業(ye) 銀行支持和改進小企業(ye) 金融服務，銀監會(hui) 近日出台10條措施，以差別化的監管和激勵政策支持商業(ye) 銀行加大對小企業(ye) 的信貸支持力度，其中包括允許銀行將其單戶500萬(wan) 元以下的小企業(ye) 貸款視為(wei) 零售貸款，這意味著銀行所投放的這類貸款將在風險權重考核方麵得到一定程度的“鬆綁”。業(ye) 內(nei) 人士認為(wei) ，《通知》的出台將提升銀行對小企業(ye) 的扶持熱情。

　　支持銀行發行專(zhuan) 項金融債(zhai)

　　昨天，銀監會(hui) 宣布已於(yu) 近日向各商業(ye) 銀行下發《關(guan) 於(yu) 支持商業(ye) 銀行進一步改進小企業(ye) 金融服務的通知》（簡稱《通知》）。《通知》共10條，主要內(nei) 容包括：優(you) 先審核小企業(ye) 金融服務市場準入事項的申請；以“差異化考核”激勵商業(ye) 銀行為(wei) 小企業(ye) 服務；適當提高小企業(ye) 不良貸款比率容忍度等。

　　《通知》要求，在計算存貸比時，對於(yu) 商業(ye) 銀行發行金融債(zhai) 所對應的單戶500萬(wan) 元(含)以下的小企業(ye) 貸款，可不納入存貸比考核範圍。

　　【解讀】國金證券分析師陳建剛和張英認為(wei) ，商業(ye) 銀行發行金融債(zhai) 所對應的小企業(ye) 貸款不納入存貸比考核範圍，將大大緩解銀行存貸比的壓力。此外，由於(yu) 銀行對小企業(ye) 貸款議價(jia) 能力較強，小企業(ye) 貸款利率上浮比例較高，銀行在政策扶持下加大對小企業(ye) 貸款的投放力度後，將有望使上市銀行今年的息差收入超出預期。

　　兩(liang) 位分析師進一步分析說，由於(yu) 小企業(ye) 自身資金嚴(yan) 重不足，所以小企業(ye) 貸款一經發放便會(hui) 立即轉出銀行戶頭。貸款無法轉為(wei) 存款，小企業(ye) 貸款自身的存貸比就會(hui) 比較高，形成銀行吸存壓力。

　　“如果將銀行發行金融債(zhai) 所對應的小企業(ye) 貸款不納入存貸比考核範圍，那麽(me) 銀行的吸存壓力會(hui) 大減。在今年信貸規模緊張的背景下，我們(men) 將會(hui) 大力發展中小企業(ye) 業(ye) 務”，一家小型銀行中小企業(ye) 部負責人表示。

　　小企業(ye) 貸款可差異化考核

　　《通知》提到，對於(yu) 風險成本計量到位、資本與(yu) 撥備充足、小企業(ye) 金融服務良好的商業(ye) 銀行，其監管指標可做“差異化考核”：對運用內(nei) 部評級法計算資本充足率的商業(ye) 銀行，允許其將單戶500萬(wan) 元(含)以下的小企業(ye) 貸款視同零售貸款處理；對於(yu) 未使用內(nei) 部評級法計算資本充足率的商業(ye) 銀行，單戶500萬(wan) 元(含)以下的小企業(ye) 貸款，在滿足一定標準的前提下可視為(wei) 零售貸款。這意味著，銀行所投放的這類貸款將在風險權重考核方麵得到一定程度的“鬆綁”。

　　【解讀】“中小企業(ye) 貸款需求一般都有短、小、頻、急的特點，把小企業(ye) 的公司貸款轉為(wei) 零售貸款的意義(yi) 在於(yu) 可以大大縮短貸款的審批流程，這將改善小企業(ye) 的貸款環境”，某銀行小企業(ye) 貸款部門的負責人昨天告訴記者，目前我國商業(ye) 銀行對於(yu) 普通公司類貸款的一般風險權重計量為(wei) 100%，零售貸款（參照個(ge) 人住房按揭貸款）的一般風險權重計量為(wei) 50%，“計算資本充足率時小企業(ye) 貸款如果視同於(yu) 零售貸款處理，將降低小企業(ye) 貸款50%的風險權重，從(cong) 而能夠緩解銀行的資本金壓力。”

　　對小企業(ye) 貸款風險權重的調整，也將提升銀行資本充足率。據國金證券分析師陳建剛和張英測算，小企業(ye) 貸款風險權重下調，將提高2011年上市銀行資本充足率約0.9個(ge) 百分點。

　　降低不良貸款比率容忍度

　　《通知》還規定，根據商業(ye) 銀行小企業(ye) 貸款的風險、成本和核銷等具體(ti) 情況，對小企業(ye) 不良貸款比率實行差異化考核，適當提高小企業(ye) 不良貸款比率容忍度。

　　【解讀】陳建剛和張英認為(wei) ，此舉(ju) 能夠破解小企業(ye) 融資難題。今年貨幣政策從(cong) 寬鬆轉向偏緊，小企業(ye) 首當其衝(chong) 受到緊縮政策的影響。由於(yu) 小企業(ye) 本身抗風險能力較弱，對經濟環境變化敏感，經濟下行時期其貸款風險最容易爆發。如果不對中小企業(ye) 信貸實行差別化監管，在資本金壓力下，銀行首先就會(hui) 壓縮對小企業(ye) 的貸款，融資困難會(hui) 進一步加劇小企業(ye) 的倒閉風險，形成“經濟惡化—小企業(ye) 貸款不良率上升—壓縮小企業(ye) 貸款—融資困難加劇小企業(ye) 倒閉—經濟進一步惡化”的惡性循環。

　　業(ye) 內(nei) 人士表示，盡管監管部門提高了對小企業(ye) 不良貸款比率的容忍度，但並不意味著商業(ye) 銀行可以放鬆對小企業(ye) 貸款資質的考核。銀監會(hui) 監管二部主任肖遠企也強調，目前中小企業(ye) 發展水平不均衡，提高對中小企業(ye) 不良貸款比率的容忍度，並不意味著放鬆對小企業(ye) 貸款資質的考核。出於(yu) 風險控製的考慮，銀監會(hui) 針對銀行業(ye) 貸款集中度提出了要求：對單一客戶的貸款不得超過銀行流動資本的10%，對單一集團貸款不得超過銀行流動資本15%，對製造業(ye) 、批發零售、水利環境公共、房地產(chan) 等十大行業(ye) 的貸款不超過銀行流動資本的50%。

　　可提高銀行的

　　主動性和積極性

　　■銀行反應

　　對於(yu) 銀監會(hui) 出台的扶持小企業(ye) 融資政策，各銀行反應積極。雖然《通知》下發時間不長，但在市場上已有了明顯的反應。“現在我們(men) 500萬(wan) 元以下的貸款在支行就可以完成審批了，不像以前那樣一定要到分行審批才行。”一位股份製銀行的客戶經理昨天對記者表示。

　　北京銀行相關(guan) 負責人告訴記者，銀監會(hui) 此次出台差別化監管、考核政策，能增加銀行服務小企業(ye) 的主動性和積極性。拿北京銀行來說，今後將對500萬(wan) 元以下的小企業(ye) 貸款業(ye) 務提高獎勵比例，促使業(ye) 務員重視此類業(ye) 務。在小企業(ye) 信貸投放方麵，製造業(ye) 、零售和批發類傳(chuan) 統行業(ye) 以及“十二五”規劃中國家重點支持的節能、科技、文化等行業(ye) ，將是北京銀行重點考慮的行業(ye) 。

　　分析人士認為(wei) ，銀監會(hui) 此次下發的《通知》是采用市場化手段將政策偏向小企業(ye) 貸款，令商業(ye) 銀行自發支持小企業(ye) 的動力增強，符合當前國內(nei) 經濟結構轉型的趨勢。但也有銀行業(ye) 人士表示，中小企業(ye) 的貸款需求需要辯證看待，不能有需求就去滿足，需要考慮到產(chan) 業(ye) 升級、優(you) 勝劣汰等一係列問題。