香港創業板上市2017新機遇

香港上市2017新機遇

    創業(ye) 板是一個(ge) 門檻低、風險大、監管嚴(yan) 格的股票市場，也是一個(ge) 孵化科技型、成長型企業(ye) 的搖籃。那麽(me) 香港創業(ye) 板上市的條件及流程有哪些呢，一起和小編來看看!

香港創業(ye) 板上市的要求

根據中國證監會(hui) 1999年10月12日發布的《境內(nei) 企業(ye) 請到香港創業(ye) 板上市審批與(yu) 監管指引》的規定。對內(nei) 地企業(ye) 來說，還應當滿足如下條件：

(1) 經省級人民政府或國家經貿委批準、依法設立並規範運作的股份有限公司(以下簡稱"公司");

(2) 公司及其主要發起人符合國家有關(guan) 法規和政策，在最近二年內(nei) 沒有重大違法違規行為(wei) ;

(3) 符合香港創業(ye) 板上市規則規定的條件;

(4) 上市保薦人認為(wei) 公司具備發行上市可行性並依照規定承擔保薦責任;

(5) 國家科技部認證的高新技術企業(ye) 優(you) 先批準。

香港創業(ye) 板上市程序

準備期

1.公司決(jue) 定上市

根據未來發展策略，召開董事會(hui) 和股東(dong) 會(hui) ，決(jue) 定在香港上市。

2.第一次中介協調會(hui)

公司與(yu) 承銷商、會(hui) 計師、律師、評估師召開第一次上市會(hui) 議，與(yu) 各中介機構通力協作，直至掛牌上市。

3.盡職調查

承銷商、會(hui) 計師、律師分別對公司的業(ye) 務、財務狀況、未來前景、主要風險因素、

法律事宜等進行審慎調查，以確保各類公開文件正確無誤及無遺漏。

4.重組

承銷商、會(hui) 計師、律師向公司提出專(zhuan) 業(ye) 建議，結合未來發展方向，將公司的業(ye) 務、結構、財務狀況等方麵進行重新整合，使之成為(wei) 符合上市規定、吸引投資者的新實體(ti) 。

5.文件製作

承銷商、會(hui) 計師、律師編寫(xie) 各類上市所需文件，如招股說明書(shu) 、審計報告、法律意見等。

6.提交A1表

承銷商協助公司向聯交所上市科提交上市初步申請文件。

審批期

7.回答有關(guan) 問題及提交其他上市文件

提交A1表後，聯交所將提出問題要求公司回答，承銷商與(yu) 各中介機構完成協助完成此項工作。

8.聆訊

聯交所上市委員會(hui) 對擬上市公司是否符合上市資格舉(ju) 行聽眾(zhong) 會(hui) ，經批準後，公司和承銷商可以開始一些列的股票發行宣傳(chuan) 工作。

宣傳(chuan) 期

9.分析員研究報告

通常由承銷商的行業(ye) 分析員編寫(xie) ，分析員通過采訪公司高級管理人員，了解公司業(ye) 務、財務等狀況，編寫(xie) 出向投資者、基金經理進行推薦的報告，其工作完全獨立於(yu) 承銷商的盡職調查工作，一般於(yu) 提交A1表後開始準備，路演之前發表。

10.路演

承銷商為(wei) 公司組織的路演推介工作，一般分為(wei) 午餐介會(hui) 和一對一會(hui) 議兩(liang) 種形式，通常由承銷商陪同公司高級管理層走訪香港、新加坡、東(dong) 京及歐美主要大城市。

發行期

11.累計投標

根據發行時的市場狀況決(jue) 定一個(ge) 價(jia) 格區間，然後邀請投資者在價(jia) 格區間預先表示認購意向，最後以認購結構決(jue) 定最終發行價(jia) 。

12.配售及隔開招股

通常在香港上市時，股票發行分為(wei) 配售和公開招股兩(liang) 部分。配售指向全球基金等機構投資者定向發售;公開招股指向香港的公眾(zhong) 公開發售。

13.定價(jia) 及掛牌上市

根據累計認購結構及發行時的市場狀況尋找一個(ge) 理想平衡點，訂立最終的股票發行價(jia) 格。通常在掛牌當天，在聯交所交易大堂會(hui) 舉(ju) 行一個(ge) 簡單而隆重的掛牌儀(yi) 式。